ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Газпромбанк - Сбалансированный»

Инвестиционная идея

Фонд инвестирует в ликвидные рублевые облигации и акции крупных российских компаний. Фонд предназначен для долгосрочных инвесторов, которые хотят участвовать в росте российского фондового рынка, но при этом не готовы полностью принимать риски, связанные с инвестициями в акции. Фонд может заинтересовать клиентов, которые ищут доходность, потенциально превышающую ставку банковских депозитов. Стратегия фонда представляет собой «золотую середину» между потенциально высокой доходностью рынка акций и надежностью инвестиций в облигации за счет оптимального соотношения риска и доходности.

Купить онлайн

Сообщение о стоимости чистых активов и расчётной стоимости пая

Стоимость пая (РУБ.)
-0,57%
2 389.36
на 21.02.2019
2 403.02
на 20.02.2019
Стоимость чистых активов (РУБ.)
-0,29%
861 239 037.83
на 21.02.2019
863 718 174.41
на 20.02.2019
опубликовано 22.02.2019 в 15:42 | полная таблица

Изменение стоимости пая

Интерактивный график стоимости пая
+591.08 руб. (+32.87%)
-
Комментарий управляющего
Андрей Стоянов

В январе как рынок рублевого долга, так и рынок акций показали существенный рост на фоне укрепления рубля, что, в свою очередь, стало следствием роста цен на нефть и американского фондового рынка в период праздников. Стоимость пая фонда выросла в январе на 3,6% - решение управляющего сформировать 50% долю акций в совокупном портфеле оказалось оправданным. В конце декабря состав портфеля акций фонда был существенно изменен – резко сократив доли черных металлургов и ритейла, управляющий увеличил долю акций ПАО ГМК Норильского никеля и открыл новые позиции в акциях ПАО ИнтерРАО и ПАО Аэрофлота. Управляющий ожидает, что вслед за ростом нефтяного сектора рынка в прошлом году 2019 год станет годом «неэкспортных» секторов. Это связано как с ожиданием торможения мировой экономики и спроса на сырье, так и с тем, что между «нефтяным» и «не нефтяным» сегментами рынка образовался разрыв в стоимости, которого не было как минимум последние 13 лет.

Управляющий делает повышенную ставку на акции энергетических и телекоммуникационных компаний, которые сегодня стоят в разы меньше своей «восстановительной» стоимости, среди экспортных компаний предпочитая акции ПАО Алросы и ПАО ГМК Норильского никеля. Что касается долгового рынка, иностранные инвесторы были активны как на первичном, так и на вторичном рынке госбумаг.

Рыночная ситуация позволила Минфину провести 3 успешных аукциона по размещению ОФЗ, на двух из которых спрос в 2-3 раза превышал объем предложения. В результате Минфин в январе привлек 77,6 млрд рублей, около половины из которых пришлось на долгосрочные выпуски. В корпоративном сегменте фокус инвесторов сместился в сторону первичного рынка. Управляющий продолжает придерживаться умеренно-консервативной стратегии управления портфелем.

Сформированный запас денежных средств частично планируется использовать для инвестирования в новые облигационные размещения. Такие выпуски в январе предложили ПАО Магнит, ПАО Мегафон, ПАО МТС, ОАО РЖД, АО Альфа-Банк, ПАО ГТЛК.

Общая информация

Минимальная сумма первоначальных инвестиций: 50 000 р.
Минимальная сумма повторного взноса: 1 000 р.
Надбавка при приобретении паев: 0 %
Скидка при погашении паев: 2% если заявка на погашение подана до истечения 182 дней со дня внесения приходной записи;
1% если заявка на погашение подана после истечения 182 дней и до истечения 1096 дней со дня внесения приходной записи;
0% если заявка на погашение подана после истечения 1096 дней со дня внесения приходной записи.
Вознаграждение УК: 3,0% (от среднегодовой СЧА)
Вознаграждение спец.депу, регистратору, аудитору: не более 0,5% (от среднегодовой СЧА)
Прочие расходы: не более 0,5% (от среднегодовой СЧА)

Возможен обмен на инвестиционные паи других открытых паевых инвестиционных фондов под управлением Акционерного общества «Газпромбанк — Управление активами».

Рекомендации по инвестициям в фонд

Срок: От 2 лет

Документы и отчетность

Согласно действующему налоговому законодательству (пп. 1 п. 1 ст. 219.1 НК РФ, п. 1 ст. 5 Федерального закона № 420-ФЗ) владельцы паёв паевых инвестиционных фондов имеют право получения инвестиционного налогового вычета.

Вычет предоставляется в размере положительного финансового результата, полученного от реализации (погашения) ценных бумаг, обращающихся на организованном рынке ценных бумаг* и находившихся в собственности более трех лет (пп. 1 и 2 п. 3 ст. 214.1 НК РФ). Право на предоставление инвестиционного налогового вычета применяется к доходам, полученным при реализации (погашении) ценных бумаг, приобретенных после 1 января 2014 года.

Инвестиционный налоговый вычет предоставляется с учетом следующих положений (п. 2 ст. 219.1 НК РФ):

- сумма положительного финансового результата, в размере которого предоставляется налоговый вычет, определяется в соответствии со ст. 214.1 и 214. 9 НК РФ;

- предельный размер налогового вычета в налоговом периоде определяется как произведение количества полных лет нахождения в собственности налогоплательщика проданных (погашенных) ценных бумаг** и суммы, равной 3 000 000 рублей;

- срок нахождения ценной бумаги в собственности налогоплательщика исчисляется исходя из метода реализации (погашения) ценных бумаг, приобретенных первыми по времени;

- в случае, если при предоставлении налогового вычета несколькими налоговыми агентами его совокупная величина превысила предельный размер, налогоплательщик обязан представить налоговую декларацию и доплатить соответствующую сумму налога.

Инвестиционный налоговый вычет можно получить (пп. 4 п. 2 ст. 219.1 НК РФ):

1) в налоговой инспекции, подав налоговую декларацию по форме 3-НДФЛ;

2) у налогового агента.

Налоговый вычет предоставляется налогоплательщику при исчислении и удержании налога налоговым агентом на основании заявления налогоплательщика о предоставлении ему инвестиционного налогового вычета. В течение налогового периода вычетом можно воспользоваться при каждом случае получения положительного финансового результата от реализации (погашения) ценных бумаг. Этот вычет уменьшает налоговую базу по совокупности всех операций с ценными бумагами и финансовыми инструментами срочных сделок и в результате влияет на общую налоговую базу по всем доходам, облагаемым по ставке 13% (п. 14 ст. 214.1, п. 1 ст. 219.1 НК РФ).

Переносить неизрасходованную сумму вычета на следующий год нельзя (п. 3 ст. 210 НК РФ).

* К ценным бумагам, обращающимся на организованном рынке ценных бумаг, относятся:
1) ценные бумаги, допущенные к торгам российского организатора торговли на рынке ценных бумаг, в том числе на фондовой бирже;
2) инвестиционные паи открытых паевых инвестиционных фондов.

** Для проданных ценных бумаг с различными сроками нахождения в собственности, каждый из которых более трех лет, предусмотрен специальный порядок расчета налогового вычета с учетом положений пп. 2 п. 2 ст. 219.1 НК РФ